Городская библиотека была открыта для обслуживания читателей рабочего посёлка города Шахунья в декабре 1969 года.

Располагалась библиотека в арбалитовом жилом доме по улице Лесной, дом 21. В ней было мало места, мало книг. Но удалось создать и взрослое и детское отделения, которые находились в шаге друг от друга. Обои на стенах, красивые занавески, цветы на подоконниках - всё это создавало домашнюю обстановку, жителям было удобно пользоваться библиотекой , так как рабочий посёлок удалён от центра города. Взрослые и дети посещая библиотеку чувствовали себя как дома. Пользователей библиотеки на тот момент было 263 человека, из них 170 детей. Комплектование книжного фонда велось преимущественно через местный книготорг. Книги поступили из детской библиотеки, Сявской поселковой, Вахтанской поселковой, Горьковской областной детской библиотеки, а также пополнение велось через "Книга - почтой" города Минска и Кишинёва. Фонд составлял 5110 экземпляров.
5 февраля 1970 года в местной газете "Знамя труда" был опубликован репортаж "Пожалуйте в библиотеку" о её открытии. Работали тогда в библиотеке специалист с высшим образованием заведующая библиотекой Николаева Алевтина Григорьевна и выпускница культуросветшколы Татьяна Турусинова. Обе были приветливы и участливы в выборе книг. Были открыты филиалы по обслуживанию литературой рабочих в определённые дни при Русско - Украинском лесопильном заводе, ДСУ, в школах №2, в посёлке им. Гагарина.
Летом 1970 года библиотека была переведена ближе к центру на улицу Октябрьская, 72. И снова работникам библиотеки пришлось заново почти строить библиотеку, так как переданное старое здание бывшего ГО (гражданской обороны), а ещё раньше там была Тамбовская контора, также пришлось капитально перестраивать. И всё это легло на плечи первых работников библиотеки: заведующую Николаеву А. Г., и заведующую детским отделением Смирнову Т. В., библиотекаря взрослого отделения Зябину А. В., и технического работника Чернорусову М. Г. Взрослые и дети с удовольствием посещали библиотеку. В 1970 году было 1295 читателей, из них 679 детей. В зоне обслуживания библиотеки 12 учреждений и предприятий с количеством рабочих и служащих 732 человека. С самого начала работы библиотеки образовался актив читателей, который участвовал в проведении массовых мероприятий.
Изменения принес библиотеке декабрь 1975 года. В числе первых районов области, в нашем районе прошла централизация библиотечной сети. Была образована Шахунская ЦБС - централизованная библиотечная система. Районная библиотека, став центром ЦБС, стала именоваться центральной, и объединила 24 библиотеки-филиала. Так Городская библиотека стала филиалом ЦБС.
С годами старое здание на ул. Октябрьской действительно стало мало для библиотеки и горсовет "подарил" опять же старое здание детского сада №35, по ул. Ленина, 97, которое также пришлось капитально ремонтировать , покупать новую мебель, оборудование. Это произошло в 1989 году. С тех пор библиотека стоит в центре посёлка, напротив школы №2. Это стало удобно для читателей, особенно для учащихся. В библиотеке стало просторнее, увеличилось количество мест в читальном зале, связь со школой продолжалась. И в этой библиотеке была заведующей Николаева А. Г., а на детском абонементе Смирнова К. В., до 1991 года. В 1991 году после ухода на пенсию Николаевой Алевтины Григорьевны, Капитолина Витальевна стала заведующей библиотекой. С 1991 года на детском абонементе работала Красилова Мария Трифоновна. Библиотека активно работала, пропагандировала книги, проводила массовые мероприятия, завоевывала авторитет среди жителей Шахуньи. В это время у библиотеки была уже хорошая связь с районной газетой, где нередко печатались заметки о работе библиотеки.
В декабре 2019 года Городской библиотеке - филиалу исполнилось 50 лет. За это время менялось не только помещение, но и кадры. Были и специалисты, и неспециалисты по профессии, и те, кто сейчас работает в Центральной библиотеке городского округа город Шахунья. Количество читателей в библиотеке на данный момент составляет 2164 человека, из них 710 детей. Книжный фонд увеличился до 27 тысяч книг, в том числе 11тыс 920 книг - детский фонд. Внедряются новые формы работы: семейные праздники, рождественские посиделки, проводы масленицы, различные игровые программы стали популярными среди читателей. Меняется и оформление библиотеки – интереснее и привлекательнее стали книжные выставки, выставки-просмотры.
В настоящее время библиотека продолжает постоянно развиваться и совершенствоваться, стремясь при этом сохранить свои лучшие традиции